El título de este post, no es si no, una metáfora de como enfrentarnos económicamente y fiscalmente a esta pandemia. Una estructura holding frente al coronavirus puede darnos algunas ventajas. Aunque donde realmente se tiene que luchar es desde el civismo. Por supuesto también con la ayuda sanitaria que actualmente el Gobierno y Sanidad están poniendo en marcha.Ahora bien, dentro del ámbito empresarial estamos viendo como ante esta crisis, los empresarios ven mermados sus beneficios, caída de las ventas, ERTES de trabajadores, cancelación de pedidos… Holding frente al coronavirus Pues quisiéramos arrojar un poco de luz. Solo algunas pinceladas para ver las ventajas de tener una organización empresarial Holding frente a no tenerla (tener una estructura peine).Esquemáticamente lo vamos a poner como problema actual / solución con Estructura Holding. Siempre suponiendo que tenemos un conjunto de empresas. Estructura Tradicional “Problemas derivados del Coronavirus”Estructura Holding  “mitigación del problema Coronavirus”Problema de liquidez En algunas empresas (empresas cerradas por decreto gubernamental, o debido al cierre por no tener pedidos/contratas)Con la estructura Holding, podemos financiar a las empresas que necesitan liquidez con la tesorería o liquidez que tienen nuestras empresas que no se están viendo tan afectadas por la crisis del COVID-19. Todo ello, interactuando con nuestra “Matriz o Holding”, distribuyendo dividendos de estas empresas e inyectando liquidez, mediante ampliaciones de capital en las empresas que lo necesiten. Todo ello exento de tributación, regulado en el art. 21 de la LIS.Problemas con los ERTE´s. Si tienes empresas con distintas actividades quizás no puedas articular un ERTE por fuerza mayor art. 22 RD 8/2020 o RD 7/2020. Debido a que conjuga en la misma empresa varias actividades y por lo tanto ve mermado su campo de actuación. (ejemplo: Una misma empresa que tiene la actividad de Com.Menor y servicios y/o fabricación. Con ello quizás tengamos que acudir al ERTE por causas productivas ETOP, con menos beneficios sociales. (recordemos que aquí los seguros sociales del personal destinado al ERTE los paga la empresa).Con la estructura Holding, podrías tener separadas en distintas empresas las distintas actividades. Con ello te podrías aprovechar de realizar un ERTE por causas de fuerza mayor, art. 22 RD 8/2020 o RD 7/2020. Y otras empresas acceder al ERTE por causas organizativas, causas ETOP art. 23 RD 8/2020. Con ello conseguimos reducir el coste empresarial al beneficiarnos en algunas empresas de los ERTE´s por fuerza mayor (los seguros sociales de los trabajadores destinados al ERTE de fuerza mayor los paga la Seg.Social).Financiación Bancaria y gubernamental Debido a la crisis provocada por el COVID-19 algunas empresas necesitan financiación extra para cubrir estos meses de confinamiento. Por eso el ejecutivo está sacando líneas de financiación, pero solo para ciertas empresas como primera medida. Por lo que, si nuestra empresa tiene un...

El concepto de “Motivo Económico Válido” definido en la LIS, art. 89.2 no es asunto baladí. Por lo tanto, este concepto cobra vital importancia ante una operación de reestructuración empresarial.Normalmente este tipo de operaciones (las de reorganización empresarial bajo una estructura piramidal) se suelen realizar mediante Canje de Valores o aportación no dineraria especial (o combinando fusión y/o escisiones, ya más complejo), por lo que se configuran este tipo de operaciones como las dos operaciones más utilizadas para crear una estructura Holding, ambas operaciones están definidas en el Titulo VII, Capitulo VII, de la LIS. Este tipo de reorganizaciones se llevan a cabo cuando ya coexisten empresas y se organizan en una estructura peine, y el empresario o socio al ver limitadas sus acciones fiscales y/o jurídicas, quiere pasar a una estructura Holding, debido a la gran ventaja en materia jurídico y fiscal. Puedes encontrar más información sobre holdings en nuestro blog. ¿Qué dice la LIS sobre la estructura Holding?  El art. 86.2 de la LIS, manifiesta textualmente:No se aplicará el régimen establecido en el presente capítulo cuando la operación realizada tenga como principal objetivo el fraude o la evasión fiscal. En particular, el régimen no se aplicará cuando la operación no se efectúe por motivos económicos válidos, tales como la reestructuración o la racionalización de las actividades de las entidades que participan en la operación, sino con la mera finalidad de conseguir una ventaja fiscal.Las actuaciones de comprobación de la Administración Tributaria que determinen la inaplicación total o parcial del régimen fiscal especial por aplicación de lo dispuesto en el párrafo anterior, eliminarán exclusivamente los efectos de la ventaja fiscal.Este precepto recoge de forma expresa la razón de ser del régimen especial de las operaciones de:Fusión Escisión Aportación de activos Canje de valoresEl concepto de "Motivo Económico válido", justifica que a las mismas les sea aplicable dicho régimen de diferimiento fiscal, por lo que se le aplicaría a este régimen fiscal especial esta neutralidad tributaria, y se aplica en lugar del régimen general establecido para esas operaciones en el artículo 17 del LIS.El fundamento del régimen especial reside en que la fiscalidad no debe ser un freno ni un estímulo en la toma de decisiones de las empresas sobre operaciones de reorganización, cuando la causa que impulsa su realización se sustenta en motivos económicos válidos.Por el contrario, cuando la causa que motiva la realización de dichas operaciones es meramente fiscal, esto es, su finalidad es conseguir una ventaja fiscal al margen de cualquier razón económica diferente, no es de aplicación el régimen especial. Se necesita un motivo económico válido para realizar una estructura Holding Luego la conclusión es evidente, se necesita un motivo económico válido para realizar esta operación y no...

Si estás pensando vender participaciones de otras sociedades en las que tienes participación, estate al tanto.  Dentro de la tributación por la venta de participaciones existen supuestos por los que puedes beneficiarte. Existe una exención sobre el beneficio o ganancia que se produzca en la venta. Exención en la tributación por la venta de participaciones Los requisitos y articulado que recoge esta exención en la tributación por la venta de participaciones, se definen en la Ley del Impuesto sobre Sociedades, art. 21.  Cuando una empresa vende todas o parte de sus participaciones en otra sociedad residente en España y obtiene una ganancia, puede aplicar exención por doble imposición. Evita así la tributación en el Impuesto sobre Sociedades. Dicha exención es aplicable a los beneficios que coincidan con las reservas contables. También al posible exceso sobre dichas reservas o valor teórico. Este exceso puede ser el aumento de valor de los activos respecto del valor contable. También el fondo de comercio, Know How, etc. Recordemos que el valor de una empresa a efectos de valoración se define en la Ley del Impuesto sobre el Patrimonio. Siempre salvo prueba en contrario. Requisitos para disfrutar de la exención Los requisitos para disfrutar de la exención por doble imposición serán:Haber adquirido dichas participaciones de la filial con al menos un año de antelación a la fecha de la venta.Que en la fecha de transmisión la participación en la filial o dependiente sea igual o superior al 5%. O bien que el valor de adquisición de dicha participación haya sido superior a los 20 millones de euros. Aunque en ese caso el porcentaje de participación no alcance el 5%.Para disfrutar del incentivo no es preciso vender un mínimo del 5% de las participaciones; lo importante es disponer de esa participación mínima, aunque el porcentaje transmitido sea inferior. Por ejemplo, la exención es aplicable en caso de que una empresa que tiene el 20% del capital de otra venda un 3% de sus participaciones [DGT V3072-15] . Participaciones de una empresa “no residente” Y si posee participaciones en una sociedad no residente, también puede aplicarse la exención en caso de transmisión de las participaciones. Adicionalmente, además de cumplir los anteriores requisitos, en ese caso debe cumplirse uno más: la entidad participada no residente debe haber estado sujeta en su país a un impuesto análogo al Impuesto Sobre Sociedades a un tipo nominal mínimo del 10% (con independencia de que en la práctica haya tributado a un tipo efectivo inferior por aplicación de alguna exención, bonificación, reducción o deducción)Este requisito adicional se entiende cumplido si la filial es residente en un país con el que España tenga suscrito un Convenido de Doble Imposición (CDI). Este convenio debe contener una cláusula de intercambio de...

Si tienes un grupo de sociedades y una sociedad Matriz o Sociedad Holding que a su vez tiene la titularidad de empresas dependientes, o quizás estás planteándote tener una estructura de Grupo tipo Holding debes conocer como operar con ella, qué servicios presta y qué valor utilizar.En principio es necesario que en el objeto social de dicha escritura figuren todas las actividades posibles que puede realizar dicha sociedad Holding, pues no siendo una Holding Pura, sino una sociedad Holding Mixta, podrá realizar actividades tales como prestar servicios administrativos, contables, de Gerencia y Administración, y/o de recursos humanos, comerciales, informáticos, etc.Al mismo tiempo se deberá dar de alta en el epígrafe de IAE correspondiente a dichas actividades económicas lo que le conferirá el poder emitir facturas por dichos servicios y recibir y poder deducir el IVA de los gastos correlacionados con dichos ingresos.Siempre es preciso comprobar y establecer, que el Órgano de Retribución de la Holding sea retribuido en los Estatutos Sociales, pues servirá para que Hacienda no considere dicha retribución de los administradores como “No deducible” y para cumplir los requisitos en Sucesiones, Donaciones, e Impuesto sobre el Patrimonio.Para ello también será indispensable contar con los contratos de prestación de servicios entre la Sociedad Holding y sus dependientes, contratos que deberán recoger tanto tipo de prestación, importe monetario, plazo vigencia, etc. Tanto en el ámbito de la Gerencia y Administración, como servicios administrativos y contables, pudiendo establecerse más en función de las diversas actividades realizadas.En cuanto a la valoración de los servicios también debemos incidir que al ser operaciones vinculadas (Art. 18 de la LIS), los importes de dichos servicios deben ser facturados a las sociedades destinatarias a precios de mercado.  Para ello podrán utilizarse los distintos métodos de valoración que establece la LIS (Ley del Impuesto sobre Sociedades).  ¿Cómo se puede valorar la sociedad holding? Para valorar estas operaciones, puede utilizarse cualquiera de los cinco métodos de valoración establecidos por la ley (precio libre comparable, coste incrementado, precio de reventa, distribución del resultado o margen neto operacional) No obstante, en estos casos específicos de relaciones entre la sociedad Holding y sus dependientes, lo más habitual en estos casos es utilizar el método del coste incrementado, ya que el precio libre comparable no es la mejor opción, pues no existe comparable interno y no es fácil obtener un comparable externo (la holding sólo presta estos servicios al grupo, y no a terceros), Por ello, la forma de cálculo, según el método de coste incrementado, estos servicios se valoran sumando al coste que a la holding le supone prestarlos el margen habitual en operaciones idénticas o similares o, en su defecto, el margen que se aplica en operaciones equiparables, efectuando las correcciones necesarias considerando las...

Los 9 puntos que debe tener en cuenta A través de este Test de 9 puntos, usted podrá determinar si necesita o no una "Estructura empresarial tipo Holding", ya que la mayoría de empresarios que tienen acciones o participaciones en varias empresas, y en la mayoría administradores o gerentes, y son estas dos premisas las principales para determinar si puede acometer esta estructura empresarial con las máximas ventajas fiscales y jurídicas.Si responde positivamente a estos 9 puntos, necesita una estructura "Holding" y fíjense bien que no decimos puede, si no, necesita, ya que la ventajas jurídicas y fiscales que confiere la legislación actual a este tipo de organizaciones hacen que tengan una ventaja competitiva frente a las demás estructuras (tipo peine, u horizontales).Proteger los bienes ante cualquier imprevisto empresarial, proteger al empresario frente a terceros, evitar gastos por duplicidad de tareas, sincronizar en una mercantil la gerencia y administración de todas las sociedades del grupo, facilitar el protocolo de sucesión familiar en la empresa, delimitar responsabilidades y riesgos, poder financiar empresas del grupo sin vincularlas con prestamos, dejar de tributar por los dividendos recibidos, estar exento de los posibles beneficios por venta de participaciones o empresas que posee, facilitar la exención de todas sus empresas en el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones, e Impuesto sobre el Patrimonio. Y sobre todo poder reorganizarse y pasar a este tipo de Estructuras Holding sin coste fiscal es lo que hace atractivo acometer esta reestructuración, ya que la legislación actual hace posible esta exención por diferimiento en la Ley del Impuesto sobre Sociedades.Muchas ventajas para no aprovecharlas,…Si después de realizar el siguiente Test quiere que le expliquemos con detalle las ventajas y el procedimiento, no dude en concertar una cita con nuestros profesionales.[sc name="firma_antonio"]...

Aunque al hablar de holding empresarial podamos pensar en grandes compañías, cada vez son más las pequeñas y medianas empresas que incorporan este tipo de estructura. Y es que hay ventajas mercantiles y fiscales, siempre que se cumplan una serie de requisitos. Una estructura de holding empresarial es aquella en la que una sociedad dominante, denominada también matriz, posee la totalidad (o al menos, la mayoría) de participaciones de otras entidades dependientes o filiales. Se trata de una estructura con beneficios desde distintos puntos de vista (fiscales, mercantiles y de organización), razones por las que es el sistema más popular utilizado en los grupos empresariales. En efecto, no solo las grandes multinacionales se estructuran a través de holdings, sino que cada vez más, pequeñas y medianas empresas de toda índole y volumen también lo hacen. Los motivos son múltiples, a saber:1.-Mercantilmente: El holding es el medio adecuado para ordenar las diferentes áreas de negocio. Se crea una sociedad para cada actividad económica prestada, siendo la cabecera la que toma las decisiones en cada una de ellas, agilizando la gestión societaria. Asimismo, en caso de recibir ofertas de venta, existe la posibilidad de transmitir esa determinada rama de actividad a través de una simple operación de compra-venta de participaciones. Igualmente, si se recibe la oferta de un inversor (industrial o financiero) interesado únicamente en esa rama de negocio, la entrada de éste en dicho negocio es relativamente sencilla (i. e. ampliando capital), y su participación se limita a dicha entidad (conservando los porcentajes de participación en el resto de entidades).2.-En términos tributarios. Las ventajas fiscales de un holding son significativas y aplican a diferentes impuestos, siempre que se cumplan los requisitos exigidos en cada uno de ellos:Se evita la doble imposición en el Impuesto sobre Sociedades (art. 21 nueva LIS): ni la distribución del beneficio de las sociedades filiales a la matriz, ni la venta de las participaciones que la matriz ostenta sobre las filiales genera renta gravable en la primera, por aplicación de la exención prevista para evitar la doble imposición; y ello, con independencia de que la filial se encuentre en domiciliada en territorio nacional o en el extranjero; Posibilidad de optar por tributar a través del régimen de grupo de consolidación en el IS (art. 55 y ss LIS): mediante la aplicación de este régimen, el contribuyente es el grupo como unidad, y el responsable del pago de la deuda tributaria es la sociedad dominante; asimismo, este régimen permite la compensación de los beneficios generados en unas sociedades con las eventuales pérdidas que se produzcan en otras. Reducciones en el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones (art. 20 LISD): en caso de sucesión mortis causa, y cumpliéndose los requisitos establecidos al efecto,...